主题词:棉价 纺织业

纺织业受困“双杀”

2011-11-23 中国服装投资网
 
中投顾问提示:“棉价"过山车"不仅苦了棉农,也苦了我们这些处于纺织产业链中端的中小型企业。”山东省德州市夏津县亨利棉业老板于风君哀叹,“从9月初到春节前是棉花加工企业最忙的时期,但据我了解,夏津县可能有95%的企业已经和我一样停产了。

  “棉价"过山车"不仅苦了棉农,也苦了我们这些处于纺织产业链中端的中小型企业。”山东省德州市夏津县亨利棉业老板于风君哀叹,“从9月初到春节前是棉花加工企业最忙的时期,但据我了解,夏津县可能有95%的企业已经和我一样停产了。有些企业干脆宣布倒闭,开始卖机械了。”

  “可以说,今年是历史上最困难的一年,比2008年金融危机时还困难。”孚日集团董事长孙日贵感慨道,造成行业性困局的主要有两大突出因素:一是棉价大涨大跌,加剧了企业经营风险;二是受金融危机影响,欧美市场复苏难见曙光,消费需求减弱导致订单量减少。“过去欧美客户买衬衣,一买一打,现在改成论件买了,这差别有多大?”

  在山东多地调查发现,“不赚钱”的状况在纺织产业链条各环节中普遍存在。从棉农、棉花收购商到棉花加工企业、棉纺织企业,再到棉成品企业,概莫能外。企业人士和业内专家认为,原材料在纺织企业中的成本占比最高,棉价“过山车”急剧放大了企业的成本控制风险,戳中了纺织业数十年来无法改变的“旧痛”。而在入世出口大幅增长之后,近年来随着包括劳动力在内的生产要素价格上升、诸多政策红利的弱化或消失,中国纺织业不仅要应对一些东南亚国家的大肆“抢单”,还面临欧美市场需求疲软而造成的订单缩水。这成为纺织业的“新伤”。

  他们认为,旧痛新伤齐发,明年纺织业可能再陷出口困境。治旧痛,需相关部门统筹原材料生产布局,企业提高市场应变能力;疗新伤,需全行业加速升级,走出扎堆低端的泥潭。

  又坐“过山车” 暴涨暴跌怪圈何时休

  棉价大跌、棉农受伤、棉市冷清的一个直接原因便是去年的棉价疯涨。专家称,应对农产品价格暴涨暴跌,关键是要建立协调机制

  “卖棉花不赚钱,不如趁早拔了种粮食。”山东省滨州市邹平县呈集村的一个棉农一边在自家门口采摘棉桃,一边无奈地说。11月中上旬,在山东多地发现,棉价大跌使得不少棉农提前拔棉种粮,棉市交易冷清。

  在具有“棉都”之称的山东省德州市夏津县,几乎家家都种着棉花。10月、11月本该是棉农卖棉、棉商购棉的旺季,但今年不仅没有出现去年的抢棉景象,棉花交易也陷入了僵局。

  “现在籽棉采摘已基本结束,但交售进度不足10%。”山东省德州市棉花行业协会会长马俊凯解释说,“今年籽棉收购价格太低,目前在3.9元/斤左右,比去年同期下降了3.20元/斤。现在出售,棉农连本钱都收不回来,所以都不卖。与去年持续攀高的棉价相比,棉农希望棉价上涨的情绪很浓。”

  夏津县无屯村村民张明浩的说法印证了马俊凯的解释。“去年籽棉最高时能卖到7.3元/斤。现在家家都等着棉价上涨,至少涨到5元/斤,我们才愿意卖,这样才不会白白辛苦一年。”张明浩还算了一笔种棉成本账。“今年人工成本涨得厉害,摘棉桃的费用从去年每斤0.5元涨到今年的0.75元,剥棉桃的费用也从去年每人每天30元涨到40元,算下来,20亩棉花地产出8000斤棉花要2万元人工费。再加上买种子的1000元,化肥4000元以及农药、水电等,20亩棉花地的投入成本近3万元。这还不算一年到头在棉花地里忙活耽误外出打工的成本。”如按当前3.9元/斤的价格计算,8000斤籽棉能卖到3.12万元。这意味着一家人在棉花地里忙活了一年,几乎没赚到钱。

  棉农不赚钱,棉商也“苦不堪言”。夏津县籽棉交易市场算得上是山东最大的籽棉交易市场,但在这个收购旺季,棉商的身影很少出现。偌大的交易市场内冷冷清清,只停放着几辆等着拉货的机动三轮车。而在往年高峰时期,市场外棉贩子车辆都会堵几公里远。

  滨州市邹平县的一个棉商无奈地说:“今年是我收棉花六年来,行情最不好的一年,比金融危机时还糟。忙了一天,才收了四五十斤,这跟去年一天收六七百斤相比,差得太远了。而且,今年收来的棉花质量不太好,卖到加工企业,一斤赚不到两毛钱。”

  棉价大跌、棉农受伤、棉市冷清的直接原因便是去年的棉价疯涨。马俊凯说:“去年棉花价格暴涨后,不少农民增加了种棉面积。从德州市来看,种棉面积从去年的155万亩增加到今年的160万亩。另外,今年的阴雨连绵天气导致棉花质量下降,也是棉价走低的一个原因。棉农和棉商只好先把棉花存起来,但这样做风险也很大,既要防火,又要防止时间长了棉花变色、质量下降。”

  价格暴涨暴跌已成为农产品市场的常见现象,近几年来尤甚。去年,大蒜、生姜、棉花等因价格飙升被戏称为“蒜你狠”、“姜你军”、“棉花掌”,而短短一年之后,这些农产品价格就掉头暴跌。不少专家认为,价格大幅波动既有灾害气候影响供求的客观因素,也有农民价高扩大种植面积、价低缩小种植面积的举动与市场脱节的因素,还有资金炒作的因素。他们建议,一方面要建立农产品价格异动监测机制,加强国家调控的主动性和有效性,完善价格波动与低收入者补贴的联动机制,另一方面要建立大宗农产品种植规划,增加供求基本平衡的可能性。而国家调控要更多以市场手段进行,防止对经济基本面的过多伤害。

  商务部研究院对外经济研究部主任李健认为,应对农产品价格暴涨暴跌的关键是要建立一种协调机制。中国农产品生产仍处于以户为单位的家庭分散生产经营,没有形成规模,易受大规模资金的控制。西方国家农产品生产具有集约化、规模化的特性,而且农民自己成立农会等协调机构,根据每年的市场情况协调各地农产品种植面积,类似于达到配额生产的效果,让每年的农产品产量和价格基本保持稳定。中国也应有这样一种机制,但这需要较长的时间才能建立起来。

  一家大型纺企负责人则建议,新疆作为全球少有的几个适宜优质棉花种植的区域,所产棉花成本低、质量好,国家应通过政策支持,引导新疆发展这一优势产业,强化新疆作为棉花供应区的战略性地位,保证新疆棉花种植面积和供应量。

  第一纺织网总编汪前进认为,棉价暴涨暴跌是近十年来的特殊情况,解决此类问题的关键在于国家调控。今年国家首次定下19800元/吨的敞开收储价就是调控的体现,对稳定棉价、防止棉价继续下跌起到了一定效果。这次调控与以往不同的是,以前的收储价是国家让市场定价,是一个不固定的价格。今年的收储价是国家在综合考虑国内、国际等因素后制定的固定价格,今年的收储都将以此价格交售。预计今后国家对棉价的调控,将首先通过制定收储价来调控,可以预知的是今后每年的棉花收储价格将不断上升。

  暴跌之后,让人担心的就是暴涨。中投顾问研究总监张砚霖说,倘若棉农再次受市场情况影响,而采取盲目跟风式的种植计划,骤减的棉产区面积将极大地影响棉花产量,而这势必掀起新一轮的棉价“过山车”,使产业链再次受挫。受这种高频率的价格冲击影响,产业链上的部分中小企业将被推向生死存亡的边缘,也将进一步制约该产业的发展。

  实际上,这种担忧很有可能在明年变成现实。马俊凯说,已有很多农民拔棉种麦了。从目前统计的情况看,明年德州市棉花种植面积将减少到140万亩,同比减少八分之一。

  再现“不赚钱” 企业成本控制风险升

  原料价格波动考验企业成本风险控制能力已是纺织行业的老问题,多年来未得到很好的解决。纺织业未来发展仍将面临这一旧痛

  棉价大跌一度引起A股市场上相关个股的股价上扬。市场人士认为,棉花等原料成本在纺织企业生产成本中占比最高,价格下跌自然有助于企业提升业绩。但在山东德州、潍坊、滨州、枣庄等地调查发现,很多中小型棉加工企业和纺织企业已经停产或倒闭,一些大型纺织企业则处于开工率不足的状况。

  “今年是我干纺织行业十多年来最困难的一年。”于风君说,“金融危机时都未停产的厂子,目前已停产一个多月了,而且还不能开工,开工就赔钱。现在还有200吨的库存没卖掉。”在夏津县亨利棉厂里,这些未卖掉的库存“碉堡式”地分散在近千平方米的厂区里。

  孙日贵介绍说,往年这个时候是最忙的,销售部门订单涌来,向生产部门争抢机台,但今年没有出现这样的情形。“我们过去还有百分之二十的产量依靠外协厂,现在已经很难保证外协厂全部有活儿干了,只能努力去保那些有一定实力、忠诚度高的外协厂。”

  于风君说,棉价的快速下跌放大了企业经营风险。他算了一笔账:今年厂里买进籽棉的价格在4.4元/斤-4.5元/斤,剔除约三分之一的发霉、变色的籽棉,每吨成本达到12000元。

  “其他成本一直在提高。人工成本从去年每人每吨60元/天提高到每人每吨80元/天;加工好的棉花每吨要交300多元的税。另外,今年电费上涨了3分多。这样算下来,一吨棉花的总成本17000元左右。目前的售价却是17000元多一点。算上隐形成本,以这样的价格卖掉就会赔钱。”于风君说,“尽管国家出台了19800元/吨的收储价敞收,但由于今年棉花质量不好,加工出的棉花(皮棉)达不到国家收储的标准,无法交售,企业只好停产。”

  想交储,达不到标准;卖掉,又赔钱。棉花加工企业陷入了进退两难的困境,很多企业最后不得不选择停产或宣布倒闭。山东枣庄恒祥纺织有限公司老板郭耀中说:“枣庄有近10家企业停产,周边临沂有40多家企业倒闭,郓城一带倒闭的更多。”据德州市棉花行业协会的统计,目前德州地区的103家棉花加工企业以及247家纺织企业的开工率基本维持在70%左右。

  为何企业经营状况在棉价大跌的今年比价格大涨的去年还糟糕呢?宏源期货棉花期货研究员王勇认为,根源在于终端棉成品的出口情况有变。因为去年棉成品的出口价格高、量大,可谓是纺织行业“被赚钱”的一年,从终端的出口企业到中游的纺织企业,再到上游的棉加工企业,再到最上游的棉农,每个环节都赚足了钱。而今年终端棉成品的出口减少了,这首先导致纺织企业的棉纱销售不动,从而积压大量的库存。再加上有些企业是在去年高棉价时买入的原料,至今还未消化完毕,因此,高原料成本和高库存成本导致纺织企业陷入是否继续满负荷生产的困局中。

  从魏桥纺织便可窥见一斑。位于滨州市邹平县的魏桥纺织,是世界上纺织能力最大的棉纺织企业,被视为行业的“风向标”。业内评价是“魏桥涨,棉价涨;魏桥落,全国落”。在正常年份,当下正是魏桥纺织大规模采购棉花的时候。11月7日,公司多个厂区门外不见运货的大车出入。

  “我们厂加工成的棉花,1/3运往魏桥。去年运了1000吨左右,今年才运了200吨,魏桥就停购了。”于风君说。停购原因从魏桥纺织半年报中可依稀找到:棉花价格先涨后跌,下游客户采取观望态度,影响了公司上半年销售;并预期下半年国际市场对纺织品需求增速或有所放缓,出口缓慢下行的趋势有可能持续。

  “买涨不买跌的心态让国外客户不敢下单,导致需求量减少。此外,尽管国内棉价大幅下滑,但国外棉价同样下跌,甚至已低于国内,反而导致中国纺织品的竞争力下降了。”某大型企业负责人说,“更关键的是,国外客户根本不认为目前棉花价格到底了。这在新签合同时有明显体现。”他建议,国家应加大棉花收储力度,将年储备量提高到500万吨,降低国际巨头对棉价的影响,达到熨平棉价大幅波动的效果,同时也可以从源头保护棉农及纺织产业链上企业的利益。

  实际上,原料价格波动考验企业成本风险控制能力已是纺织行业的老问题。业内素有“七纱八布”的说法,大致是指原料在纱类产品的成本占七成,在布类产品的成本占八成,而服装成本中原料所占比例一般也达到六成。中国纺织工业联合会统计中心副处长刘欣说,从成本占收入的比重来看,纺织业成本负担十年来变化不大。2001年入世之初,行业主营业务成本占主营业务收入比重为88%,到2010年,这个比重为87.79%。

  不少业内人士担心的是,企业成本风险控制能力入世十年来并没有得到整体的、大幅度的提升,纺织业未来发展仍将面临这个旧痛。

  订单大缩水行业转型升级路漫漫

  巴基斯坦、孟加拉国等国正以远比中国低廉的成本优势,蚕食中国纺织品的出口蛋糕。再加上目前欧美市场需求疲软,明年纺织业可能再陷出口困境

  “旧疾”未愈 “新伤”已现。

  中国纺织业在全球保持较强竞争力的成本优势正在大大削弱,纺织业在全球的格局正在发生微妙的变化。孙日贵介绍说,巴基斯坦、孟加拉国、土耳其等国正以远比中国低廉的成本优势,蚕食中国纺织品的出口“蛋糕”。“这些国家的报价有些可以比中国低百分之十,而我们的净利润不足百分之十,这样的订单我们只能放弃。”

  美国商务部的数据证实了这一点。2011年1-8月,美国从孟加拉、越南、印尼累计进口棉制品量同比分别增加了3.35%、0.97%和2.45%,而从中国累计进口的棉制品数量同比缩减了16.61%。

  业内专家普遍认为,近年来出现的劳工荒已将纺织业的人工成本问题暴露无遗。随着人口增速下降,特别是年轻人愿意做纺织工数量的下降,未来纺织企业将面临很大的成本支出压力。

  孙日贵表示,劳动力成本上涨的趋势已无法扭转。他已向全体职工承诺,明年1月1日起再次上调工资。

  除了订单被蚕食,因为全球经济复苏乏力,欧美市场需求疲软而造成的订单缩水也是目前纺织业面临的一大难题。不少业内人士担心,明年纺织业将再陷出口困境。

  某纺织行业上市公司的财务人员表示,从纺织行业上市公司前三季度业绩来看,营收和利润都保持着不错的增长势头,但考虑到棉花价格推动产品价格上涨的因素,即使公司毛利率和销量均有一定程度的下滑,也可能会被暂时掩盖。“我担心明年上半年随着棉价回落,可能会导致部分纺织企业,特别是依靠出口的上市公司业绩同比数据会较为难看。这种最坏的可能甚至在今年四季度就会出现。因为按照一般规律,纺织品出口订单一般提前三个月,7月份以来棉花价格的下跌影响会在四季度交货的纺织品合同上得到体现。”

  李健认为,金融危机爆发后,各国为稳住经济都积极地采取不同的刺激政策,暂时稳住了出口和消费市场,从而使得纺织行业中的很多企业仅仅感到一下疼痛便挺了过来,没有出现大规模停产、倒闭情况。但危机后的两年来,西方国家开始逐渐调整消费结构,减少了对中国产品的进口。而两年来,中国纺织业过剩的产能依旧还在。因此,纺织产业链上的过剩产能必然要受挤压。

  汪前进表示,企业倒闭是纺织行业进行产业升级的必然结果。这将是长期、逐渐的过程,是行业内优胜劣汰的过程,有利于中国纺织业的长远发展。他强调,解决纺织行业所面临的困境,转型升级是根本出路。转型升级的关键是纺织企业要不断提高自身产品的附加值。

  “但转型也不是什么企业都能转的,有的小企业就两万吨纱锭的能力,你让它怎么转型升级,只能接受淘汰的命运。”一位大型纺织企业负责人表示。

  即使是大企业,转型也并不是一帆风顺。前几年,不少纺织企业纷纷进军太阳能、锂电池等新能源领域,其中不乏杉杉股份、华芳纺织、孚日股份等大型企业。但孙日贵感慨说:“转型没有那么容易,现在光伏行业同样也很困难。”

  转头对准国内市场,做大内需,打造营销渠道和品牌也是一个出路。“国内市场对纺织品需求增长的确很快,但对我们长期做外贸的企业来说,经营国内市场完全是全新课题,不是说转回来就能转回来的,需要一个学习的过程,过去这五六年,我们一直在做这个事情,目前也仅有不足四分之一的销售收入来自国内。”孙日贵说。

  可喜的是,入世十年来,中国纺织业已经有了较大进步。刘欣说,反映行业科技应用水平和劳动力素质水平的劳动生产率10年来有大幅提高。2001年,行业劳动生产率(按工业总产值计算)为12.45万元/人,到了2010年,行业劳动生产率41.65万元/人,较入世之初增长了234.54%。

  但她也强调,行业集中度仍偏低。化纤行业的集中度水平最高,估计行业前5名的企业利润水平能占25%左右;而服装行业集中度水平最低,行业前5名企业利润水平占9%左右。中国纺织业自主创新能力的提升、国际品牌的出现以及行业品质的升级还有很长一段路要走。

 

 
 
 
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